对于程序化交易，重在预测还是重在对策呢？

有的人认为程序化交易是重在预测，如果运用一种方法研判交易市场，当正确的概率大于错误的概率，这种方法或系统被看作是有效的，就能用它赚钱。

那事实到底是不是这样呢？

不少交易者确实是这样做的，短线高手威廉斯就是这样，他认为在投资者市场寻找这样的系统方法并不难，只要对数据做相应的统计分析就可以，概率大或胜算大就可以执行，再加上适当的风险控制就能赢利。

市场虽然存在让一些人常常赚钱的方法，但巴菲特不会承认赚钱只是靠运气好，他是真的发现股票价值的特独的地方，他同时也是市场效率论的坚决否定者。

当一位交易者通过统计证明某种程序化交易方式是有效的，那么这种交易方式在这名交易者看来就具有了预测功能，这么交易者就可以运用这种方式去研判市场是涨还是跌，这个时候预测也就显得格外简单，这名交易者也就变得十分自信，但只是带着预测的结果和他的自信。

这名交易者就可以成为成功的交易员吗？

我们知道答案是否定的。假如你认为有一种可以帮助交易者研判市场的方法就是程序化交易方法，用这种方法进行交易就是程序化交易，那你就大错特错了。

第一，市场上没有一种百分之百有效的分析方法，即便这种方法有效，运用起来也会有一定的难度，从而在运用的时候降低其有效性。

统计结果与统计数据是相关的，主观性预测很大程度上忽视了这种关系，所以根据主观预测入市错误可想而知。